Što je 702 (j) mirovinski plan, i trebate li dobiti jedan?

A 702 (j) zvuči sjajno dok ne dođete do onoga što košta.

Ideja je da stavite više od minimalne potrebne premije plaćanja tijekom štednih godina. Kasnije, možete povući novac iz politike putem besplatnog zajma za plaćanje mirovine, kupnje automobila, stavljanja djece kroz fakultet ili što god želite. To može biti još jedna opcija prihoda u mirovini, povezivanje s socijalnom sigurnošću, mirovinama i investicijama.

Zvuči sjajno, sve dok ne dođete do onoga što košta.

Kupnja 702 (j) je poput kupnje skupog automobila

Prvo, morate prepoznati da životno osiguranje ima pristojbe povezane s njom. Morate platiti troškove osiguranja, smrtnosti i troškova troškova, administrativnih pristojbi, godišnjih pristojbi za politiku, državnih poreza i troškova marketinga (povjerenstava) koje idu kome vam kažete o planu.

Drugo, provjerite možete li pravilno financirati pravilo. Postavljanje jednog od ovih planova je poput kupnje skupog automobila - dobivate mnogo prednosti, ali troškovi održavanja, osiguranja, plin itd., Zbrajaju se i morate se pobrinuti za kupnju. Internet je pun nezadovoljnih 702 (j) kupaca koji su nastavili dan kad su započeli plan, baš kao i ljudi koji su kupili skupe automobile i utvrdili da ne mogu držati korak s održavanjem.

Tko ima smisla

Budući da ugovori o životnom osiguranju ne računaju kao prihod u mirovini, visoka plaća koja očekuju da će imati visoke prihode u mirovini, možda bi pronašla 702 (j) osobito dobru kondiciju. Prednosti su:

• Ne računaju se na privremeni prihodski test kako bi utvrdili koliko se vaše socijalne sigurnosti oporezuje u mirovini (do 85% može biti oporeziv).
• Ne računaju se na premija kazne za Medicare Part B.
• Najvažnije, oni nemaju potrebne minimalne distribucije (RMD), za razliku od IRA i 401 (k) planova koji zahtijevaju od vas da se distribucije u dobi od 70 ½ da li vam je potreban novac ili ne. Budući da se RMD oporezuju kao obični dohodak, to bi moglo prouzročiti domino učinak umirovljenika i ubaciti ih u nepotrebne porezne obveze socijalne sigurnosti i Medicare Part B kazne.

To se sve može izbjeći tako da se porezna diversifikacija u mirovini, a to može osigurati pravilno financiran ugovor o životnom osiguranju.

Sve se svodi na poreze

Ako razgovaram s klijentima o tome je li ova vrsta proizvoda prikladna, tražim načine na koje možemo najprije upravljati svojim postojećim odbitcima i poreznim zagradama i staviti što više novca u svoje kvalificirane planove. Kad imamo vremena za njihovo povlačenje, strateški pretvaramo ove oporezive mirovinske račune na Rothove račune bez poreza i smanjimo njihove obveze poreza na dobit putem pametnih planova poreznih propusta, strategija za traženje socijalnih naknada i pravilnu upotrebu dobrotvornih ostalog povjerenja i tehnike odbitka poreza.

Ako odlučimo otići s planom 702 (j), preporučujem besplatnu, nisku cijenu i promjenjivu univerzalnu politiku života kao sredstvo financiranja, umjesto skuplji život i indeksirane univerzalne životne alternative. Isplati se posavjetovati sa stručnjakom koji zna kako svi rade. Tražite nekoga tko može usporediti i suprotstavljati različitim pravilima prije nego što počnete ništa. Ovo je vaš novac i život, i želite napraviti pravi izbor.

Tijekom vremena, mogućnost primanja porezne olakšice na IRA i 401 (k) doprinose, pretvoriti na Roth račun na nižoj stopi putem poreznih odbitaka vozila i imati pravilno financirani plan osiguranja u mirovini vam može dati krajnji porez uštede i raznolikosti.

Što je sljedeće?

• Želite li poduzeti akciju?

  Saznati kako i gdje otvoriti IRA

• Želite li zaroniti dublje?

  Izračunati koliko vam je potrebno za spremanje umirovljenja

• Želite li istraživati ​​povezane?

  Naučiti koji vam je najbolji plan mirovine

Dave Anthony je predsjednik i menadžer portfelja tvrtke Anthony Capital u Denveru.