Fortune 50 pričvršćuje 800 milijardi dolara u offshore dobit

88% Fortune 50 koristi devizne poreze

Na nedavnom summitu G20, ministri financija raspravljali su o zatvaranju praznine koje dopuštaju multinacionalnim korporacijama da ostvare dobit u poreznim otocima kao što su Kajmanski otoci i Bermuda. U SAD-u, senator Carl Levin uveo je Zakon o prestanku porezne olupine da zabrani američkim korporacijama da izbjegavaju plaćanje poreza na njihove prihode u inozemstvu.

Porezi Investmentmatome proveli su studiju Fortune 50 kako bi utvrdili da 88% profitira u inozemnim podružnicama. Ali koliko je poreznih prihoda u pitanju?

Top 20 tvrtki zaradilo 743 milijarde dolara u offshore dobit

Naša analiza otkriva da 20 najvećih tvrtki čine otprilike 50% ukupnog iznosa od 1,6 trilijuna dolara Fortune 500 u offshore zarade, a kolektivno ostvaruju ukupno 743 milijarde dolara. Dok je svaka tvrtka prijavila svoju offshore dobit, samo šest je dala procjenu njihove američke obveze poreza na dohodak ako su vratile tu dobit. Sve druge tvrtke izvijestile su da pružanje procjene ne bi bilo "izvedivo", pa smo pretpostavili da će njihova neto porezna stopa na offshore zarade biti američka stopa od 35% umanjena za inozemnu poreznu stopu koju su plaćali. U kombinaciji, prvih 20 tvrtki trebalo bi procijeniti 119 milijardi dolara poreza na njihovu offshore dobit.

Top 10 tvrtki čine 68% offshore profita

1. Opći električni

GE je na vrhu popisa Fortune 50 s 108 milijardi dolara inozemne zarade. Ako bi ove zarade trebalo vratiti u SAD, G.E. platit će najmanje 3 milijarde dolara u američkim saveznim porezima na dohodak. Ova je procjena konzervativna jer će stvarne stope američke porezne stope SAD-a o inozemnoj zaradi vjerojatno biti veće; vjerojatno je da GE nije platila poreze na dohodak na sve svoje kumulativne zarade, osobito ako je pohranio bilo koji od tih dobitaka u poreznim utočištima.

2. Microsoft

Microsoft rangira 2^{Sjeverna Dakota} s 76,4 milijarde dolara u offshore zarade i platili treći najniža stopa od 9% u stranim porezima na dohodak. Procjenjuje da bi IRS morala zaraditi 24 milijardu dolara na svojoj offshore dobitci.

3. Pfizer

Farmaceutski gigant zaradio je ukupno 73 milijarde dolara u offshore dobit, a neto od 16% porezne stope uplaćene stranim vladama, trebalo bi procijeniti 14,1 milijardu dolara poreza za IRS. Pfizer primjećuje da ima koristi od nižih poreza i poticaja za proizvodnju koji su odobreni njezinim podružnicama u Portoriku, Irskoj i Singapuru.

4. IBM

IBM je zaradio 12 milijardi dolara, odnosno 57% svog ukupnog prihoda prije oporezivanja, od inozemnih izvora. Plaćao je 3 milijarde dolara poreza stranim vladama, u prosjeku 25% porezne stope. Tvrtka je akumulirala oko 44 milijarde dolara u offshore dobit i trebala bi otprilike 5 milijardi dolara u IRS, ako je vratila tu zaradu.

5. Exxon Mobil

Exxon je zaradio većinu (86%) ukupnih prihoda od poreza od inozemnih izvora. Zaradilo je 67 milijardi dolara u prekomorskim operacijama i platilo 26 milijardi dolara poreza stranim vladama, što je učinkovito porezna stopa od 38 posto. Budući da je stranim vladama platila višu poreznu stopu od standardne američke stope od 35%, pretpostavili smo da bi koristili inozemne porezne olakšice da bi se američki porez na dohodak smanjio na zanemariv iznos.

6. Citigroup

Citigroup je imao 6^th najviša razina inozemnih zarada na 42,6 milijardi dolara. Iznenađujuće, čak i uz te prihode i prihode od oporezivanja od 7,9 milijardi dolara na razini cijele tvrtke, nije plaćalo gotovo nikakve poreze. Umjesto toga, odgodio je 5 milijardi dolara američkih poreza i smanjio stvarni porez na 0,3% zbog revizije i ulaganja s porezom.

7. Procter & Gamble

P & G je zaradio 42 milijarde dolara u offshore dobit i uplatio 24 posto poreza na dohodak stranim vladama. Procjenjujemo da će platiti najmanje 4,4 milijarde dolara u porez na IRS ako bi vratio svoje offshore zarade.

8. Johnson & Johnson

Drugi farmaceutski div u našem top 10 listi, Johnson i Johnson uspjeli su brijati oko 4% od 35% američke porezne stope zahvaljujući operacijama u Portoriku i Irskoj. Tvrtka je nakupila 41,6 milijardi dolara u offshore dobit i platila 14 posto poreza stranim vladama. Procjenjujemo da bi IRS morala imati najmanje 8,7 milijardi dolara na svojoj offshore dobit.

9. Apple

Apple je imao najnižu efektivnu stopu poreza od 3% svih Fortune 50 tvrtki, a zahvaljujući 5,9 milijardi dolara u inozemnoj zaradi u 2012., uspjela je smanjiti poreznu obvezu SAD-a za 28%. Apple trenutno ima akumulirane više od 40 milijardi dolara u offshore zaradu i procjenjuje da će dugovati 13,8 milijardi dolara poreza. Trenutačno pod istragom stalnog Pododbora Senata o istraživanju za svoje porezne strategije koje uključuju svoje podružnice u Irskoj.

10. Hewlett Packard

HP je prikupio 33,4 milijarde dolara u offshore dobit i upravlja podružnicama u "jurisdikcijama s povoljnim poreznim stopama" kao što su Singapur, Nizozemska, Kina, Irska i Portoriko. U svom godišnjem izvješću bilježi da "kao rezultat određenih kapitalnih ulaganja koje je HP poduzela, prihodi od proizvodnje i usluga u pojedinim zemljama podliježu sniženim poreznim stopama, au nekim slučajevima u cijelosti su izuzeti od poreza do 2024. godine." Mi konzervativno procjenjuje da će platiti najmanje 7,3 milijarde dolara u porez na IRS ako je repatriated svoje offshore dobit.

11. Ostale značajne tvrtke

Bank of America je imala 3,1 milijardu dolara prihoda prije oporezivanja, ali je zapravo dobila američki dolar.porezni kredit od 1,1 milijarde dolara za 2012., sve dok se akumulira 17,2 milijarde dolara u offshore zaradi. Dobio je porezni kredit zbog visokih poreza na dohodak, poreznih oslobođenja za određene kategorije dohotka i teške uporabe stambenih kredita s niskim prihodima.

Berkshire Hathaway u Warrenu Buffettu nakupila je 7,9 milijardi dolara u offshore dobitak, ali primjećuje da bi bilo koja američka obveza poreza na dohodak na toj zaradi bila "nematerijalna" zahvaljujući poreznim kreditima koji proizlaze iz poreza na dobit plaćene stranim vladama.

Metodologija

Pojedinačne informacije o tvrtki dobivene su iz podnošenja 10-K za 2012. godinu. Negativne stvarne porezne stope plaćene u SAD-u odražavaju porezne olakšice. Tvrtke s nula poreza na dohodak SAD-a na offshore dobit plaćaju porez na dodanu vrijednost iznad 35%.