Variability

kako se proračunana vrijednost razlikuje od stvarne vrijednosti).

Kako funkcionira (primjer): Na primjer, recimo da dionica tvrtke XYZ ima sljedeće cijene:

Prosječna cijena tih cijena iznosi 21,33 USD. Da bismo izračunali razliku, vidimo kako je "daleko" dnevna cijena dionice od 21,33 dolara, ovako:

Primijetite da su neke od razlika negativne. Budući da ćemo izračunati prosječnu razliku, negativni brojevi stvaraju matematički problem (oni će nadoknaditi pozitivne brojeve i zavarati izračun). Da bismo to izbjegli, kvadrirali smo svaku razliku tako da je svaka razlika pozitivna, kao što je ovo:

Posljednji korak jednostavno je izračunavanje prosjeka tih kvadratnih razlika, što je 9,42 dolara, a zatim uzimanje kvadratnog korijena tog broja da biste dobili iznos koji doprinosi XYZ dionici varira od prosječne cijene.

Kvadratni korijen je 3,07 dolara, što znači da kada tvrtka XYZ odstupi od tog prosjeka u iznosu od 21 dolara, to teži za oko 3,07 dolara.

Zašto to Matters:

Ovo je samo jedan od načina mjerenja varijabilnosti. Beta, regresijska analiza i mnoge druge statističke metode osmišljene su kako bi se utvrdilo koliko je nestabilna serija podataka. Varijabilnost je mjera volatilnosti i time mjera rizika, jer mjeri koliko nešto poput zaliha teži odstupati od svoje "uobičajene" vrijednosti. Što je veća varijabilnost, to je divlje dionice fluktuiraju kada oscilira. Prema tome, što je veća varijabilnost, to je rizik od zaliha.