2 ključna upravljačka vozila za uspjeh ulaganja

Jonathan K. DeYoe

Saznajte više o Jonathanu na našoj web stranici Pitajte savjetnika

Od zabrinutosti zbog globalnih tržišta, politike i mjehurića do zabrinutosti o inflaciji, porezima i naknadama, ulagači danas imaju mnogo stvari na umu. Toliko toga što se događa na tržištima je izvan kontrole ulagača. No, ulagači imaju skoro potpunu kontrolu nad dva najznačajnija čimbenika koji određuju svoje trajne investicijske rezultate:

1. Trošenje manje nego što zarađuju.
2. Zalaganje za veću izloženost vlasničkih udjela.

Stupanj u kojem pojedinci štede (kao postotak njihovog dohotka) i stupanj do kojeg posjeduju dionice (kao postotak njihovog portfelja) izravno su povezani s financijskim uspjehom. Ako investitori dobiju ove dvije stvari, gotovo ništa drugo neće biti bitno. Ako ih pogrešno shvate, usredotočivanje na one druge zabrinutosti uopće neće pomoći.

Naravno, ono što je prikladno za svaku osobu temelji se na njegovim ciljevima, sposobnosti za štednju i tolerancije na rizik. Također je važno razumjeti kompromise: Spremanje više znači odgodu zadovoljstva, a istovremeno zadržavanje izloženosti dionicama znači dobrodošlicu volatilnosti.

U kontekstu osobnog financijskog plana, ljudi imaju mnogo ciljeva, uključujući obrazovanje svoje djece, spremanje za velike kupnje, brigu o starijim roditeljima, uživanje određenog načina života u mirovini ili napuštanje novca obiteljima ili ljubavi. Što je veća stopa štednje i veća izloženost dionicama, to je vjerojatnije da će postići ove ciljeve.

Neki ljudi, naravno, ne mogu spasiti 10% ili više prihoda, što se obično preporučuje. Drugi se ne mogu posvetiti posjedovanju dionica jer znaju da jednostavno ne mogu podnijeti volatilnost na tržištu bez promjene tečaja. Iako je moguće prilagoditi ravnotežu između dva - uštedu više ako ne možete podnijeti volatilnost ili staviti više u dionice ako ne možete spasiti toliko - oni koji su u mogućnosti učiniti oboje će gotovo neizbježno vidjeti najbolje rezultate.

U oba slučaja, međutim, uključuje prihvaćanje takvih kompromisa.

Odgoda zadovoljstva znači nedostajati nešto danas, ali sada postoji vrlo jak psihološki potez. "Živite za danas, jer sutra nikada nećemo doći", kaže se. Mogućnost za buduće zadovoljenje jednostavno nema toliko moć nad nama kao i želja da dobijemo ono što želimo upravo sada. No, zapamtite: to je i dalje izbor, a zbog složenih vraća, povećat ćete tu buducu zadovoljavanju i cjelokupno životno zadovoljstvo.

Imajući veći postotak uložene imovine u dionice, u međuvremenu, može proizvesti hlapljivost želuca. Ali nemojte to zbuniti rizik. To postaje sve veći "rizik" kada djelujete na njemu kupnjom visoko i prodajom nisko. Povijesno gledano, strpljenje osvaja dan, a to znači i jahanje plinova i tokova inherentnih na tržištu.

To je rekao, važno je razumjeti koliko je volatilnost možete stajati bez da postane težina oko vrata. Ako ne možete mnogo trpjeti, morat ćete uštedjeti više i potrošiti još manje danas. Ako se možete ozbiljno zalagati za više dionica, možda ćete danas moći potrošiti više.

Osim ovih dva ključna čimbenika, sve ostalo - uključujući vrijeme, odabir proizvoda za investiranje, odabir aktivnih ili pasivnih ulaganja, zapošljavanje složenih strategija ulaganja ili rad s savjetnikom - predstavlja pogrešku za zaokruživanje. Zato uštedite više, držite široko raznoliku košaru onoliko dionica kao što možete trbuh i biti strpljivi. Budite disciplinirani i vjerujte u svoj plan. Zatim idi čitati knjigu. Ili napiši jednu ako vam odgovara.

Ovaj članak također se pojavljuje na Nasdaqu.

Slika putem iStock.

Možda biste željeli i sljedeće:

Will Robo-Advisors Sink financijskih savjetnika?

Kako spriječiti poduzimanje svojih ulaganja

Dionice su jake? Izbjegavajte ovu čestu pogrešku

5 stvari koje treba znati prije vježbanja opcija dionica