Warren Buffett je 3 lekcije kako bi vas bolje investitora

Prije deset godina, Warren Buffett izazvao je svakog investitora da odabere fond hedge fondova koji bi prevladao Standard & Poor's 500 indeks tijekom sljedećeg desetljeća. Cilj ovog milijardera superinvestora bio je ponovno dokazati da pasivni novac uložen u indeksni fond može pobijediti aktivno upravljani novac, nakon što se faktorizira u svim naknadama za upravljanje.

Tip koji ga je uzeo na okladu, priznao je poraz ovog proljeća. To je moćna i besplatna lekcija za pojedinačne investitore i podsjetnik da sve prednosti ne idu na one koji si mogu priuštiti investiranje u hedge fond.

Buffett se ulozio u investicijski menadžer Ted Seides, koji je odabrao fond hedge fondova. Do kraja godine 2016., fond Seides zaradio je oko 22% nakon naknada za upravljanje, u usporedbi s 85% indeksa S & P 500. Za Seides, naknade za upravljanje proizveličile su oko 60% bruto povrata, što sugerira da je mogao zaraditi oko 55% prije izdvajanja pristojbi.

Ne samo da je indeks pretrpio fond hedge fondova uz naknadu, već ga je pretvorio u pretplatu. I naknade montirane; oklada je odredila da Seides mora odabrati fond hedge fondova, što znači dva sloja naknada za upravljanje. Sve ove naknade pretvorile su Seidesove pristojne pristojbe u nedostatne rezultate.

Nedavno je Buffett upozorio da bi bio zainteresiran za ponavljanje oklade. Jedan investicijski menadžer skočio je na potencijal, ali 87-godišnji Buffett uskoro se oporavio, navodeći svoje doba kada će oklada istekati za 10 godina. Ipak, glavni izvršni direktor Berkshire Hathawaya primijetio je: "Nema sumnje da ću S & P 500 učiniti bolje nego što većina profesionalnih menadžera postiže za svoje klijente nakon naknada", navodi se u izvješću CNBC-a.

Tri velika odvojena puta za individualne investitore

Jedan od Buffettovih ciljeva s tim ulogom bio je podučavati pojedinačne investitore nekoliko stvari o burzi i kako zaraditi novac. Takozvani "Oracle of Omaha" dugo je bio font mudrosti, a ovdje su tri stvari koje bi investitori trebali ukloniti od Buffettove oklade.

1. Ne morate biti bogati da biste zaradili dobre rezultate

Svatko tko je u mogućnosti uložiti ima mogućnost uložiti u niski troškovi indeksa fonda. Omjeri rashoda na burzovnim fondovima i investicijskim fondovima koji prate indeks S & P 500 su niski, a naknade su postale još jeftinije posljednjih godina, često ispod 0,1% godišnje. Oni se dobro uspoređuju s hedge fondovima - ono što Buffett naziva "dva i 20 gosta" - koji obično uzimaju 2% svoje uložene imovine svake godine bez obzira na to kako fond obavlja i 20% dobiti ako to dobro. Drugim riječima, hedge fondovi nude skupe savjete, ali oni obično slabe indeksni fond koji bi pojedinci mogli pronaći po jeftini.

»Želite li postići uštede u proračunu? Naš besplatni alat nudi personalizirane savjete

2. Pasivno ulaganje može raditi magiju

Dio tajne Buffettovog uloga je da je on zapravo pasivni investitor u indeksnom fondu, kupujući na početku oklade i zadržavši to kroz deset godina. Ne aktivno se trguje - što je pokazalo da je ozbiljno povrijeđeno vraćanje - i to mu daje prednost pred onima koji se svakodnevno trguju i odlaze na tržište, nastojeći prodavati svoje proizvode.

Istraživanja pokazuju da pasivna investicija osvaja 83% do 95% aktivnih menadžera u bilo kojoj godini. To je ogromna pobjeda za pojedinačne investitore koji jednostavno i lako mogu pobijediti profesionalce koristeći sredstva.

3. nastavite ulagati u loše vrijeme

Buffett je započeo svoj ulog u blizini rekordne visine na tržištu 2007. godine, neposredno prije nego što se gospodarstvo raspala i pogodila financijska kriza. Ipak, indeks S & P 500 ručno je pobijedio fond hedge fondova. Sada, razmislite je li Buffett kupio dionice dok je tržište pala i dodavala svoj položaj kada su dionice bile jeftine. Zgrabio bi profesionalce samo dodavanjem novca u redovitim razmacima.

Ta strategija nije bila dopuštena pod uvjetima oklade, ali to ne sprečava individualne ulagače da ga koriste. To vam omogućuje da iskoristite snagu prosječne cijene dolara, kupujući na tržištu u redovitim intervalima i koristeći tržišni pad kao mogućnost kupnje zaliha jeftinije.

Poput Buffettovog jednostavnog plana za individualne investitore? Lako je započeti s ulaganjem u pasivna sredstva poput onih koje je Buffett koristio i naučiti kako nadmudriti visoku cijenu investicijskih menadžera po niskoj cijeni.