Pregradnja? Refinanciranje s 203 (k) zajmom može pomoći

Kada vaša kuća treba neku ozbiljnu TLC, to može biti teška soba za pronalaženje proračuna za renoviranje i popravke. Jedan od načina za isplatu tih projekata je refinancing svoj dom s 203 (k) kredita Federal Housing Administration.

FHA osigurava hipotekarno osiguranje na zajmove koje potječu od zajmodavaca, financijski ih podupire u slučaju da klijenti zadovoljavaju ili ne slijede kreditne uvjete. Svatko može dobiti FHA zajam - prvi kupci, ponavljati kupce ili postojeće vlasnike kuća koji žele refinancirati.

S kreditom FHA 203 (k), troškove projekata za poboljšanje domaćinstva možete uvesti u jednu mjesečnu hipoteku refinanciranjem jedne od dvije opcije: ograničenog 203 (k) osiguranog kredita ili standardnog 203 (k) osiguranog kredita.

Za razliku od kreditne kartice ili izdavanja osobnog kredita koji imaju veće kamatne stope i kraće uvjete otplate, refinanciranje s kreditom od 203 (k) može potencijalno smanjiti vašu trenutačnu hipoteku pri stvaranju više prostora za vas s duljim rokom otplate.

»VIŠE: Istražite svoje mogućnosti kućnog poboljšanja

Kako rade

Evo kratke podjele ograničenog osiguranja 203 (k) i standardnog osiguranja 203 (k):

Ograničeno 203 (k)

• Pruža do 35.000 dolara bez minimalnih troškova.
• Obuhvaća više estetskih, nekompliciranih popravaka ili nadogradnji (novi countertops, pregradnja kupaonica, novi podovi).
• Omogućuje fleksibilnost za zajmoprimce za odabir različitih izvođača za različite projekte.
• Zahtijeva završetak projekta u roku od 60 dana od datuma zatvaranja kredita.
• Nisu potrebne inspekcije za projekte koji iznose manje od 15.000 USD.

Standard 203 (k)

• Obuhvaća samo strukturna poboljšanja (dodavanje soba, zamjena neispravnih vodovodnih ili električnih sustava, itd.).
• Ne postoji cijena, ali projekti moraju imati više od 5.000 USD ili više da bi bili prihvatljivi.
• Zahtijeva završetak projekta u roku od šest mjeseci od zatvaranja.
• Granice rade za jednog glavnog izvođača radova koji mora unajmiti i platiti podizvođače.
• Zahtijeva inspekcije na svim radovima bez obzira na cijenu.

Nerd note: FHA je postavio ograničenja hipoteke za zajmoprimce temeljem srednjih prodajnih cijena za određeno područje. Provjerite Kalkulator ograničenja hipoteke FHA-e kako biste utvrdili maksimalni iznos koji možete kvalificirati za vašu zonu.

Je li vam zajam 203 (k)?

Prije nego što razgovarate s zajmodavcem, pametno je dobiti svoje preradbe patke u nizu i dobiti citati od izvođača radova o tome koliko će vaše projekte koštati. Želite zadržati stvari na pravom putu iu rokovima vašeg 203 (k) kredita. Imajte na umu da većina izvođača rezervira unaprijed nekoliko tjedana (ili više), a 203 (k) kredita može potrajati dulje od zatvaranja uobičajenih 30 do 45 dana za većinu konvencionalnih zajmova.

Neki ljudi imaju zabludu da FHA prodaje hipoteke ili postavlja kamatne stope, ali to ne čini. FHA osigurava zajmove i postavlja neka osnovna pravila o kvalifikacijama, no pojedinačni zajmodavci obično imaju svoj vlastiti skup kriterija za kvalifikaciju potencijalnih zajmoprimaca, kaže Nancy West, voditeljica programa stambenog zbrinjavanja u američkom Odjelu za stambena pitanja i urbanistički razvoj u Santa Ani, Kalifornija. Samo FHA-odobreni zajmodavci mogu ponuditi ove vrste kredita, pa ako ste zainteresirani, svakako potražite odobrenog zajmodavca.

Možete financirati do 96,5% od vaše hipoteke s FHA zajam dok imate kreditnu ocjenu od 580 ili više. S hipotekom stope još uvijek niska, valjanje troškova velikih pregradnja projekta u svoj kredit može raditi bolje nego druge mogućnosti financiranja, koji često dolaze s višim kamatnim stopama i kraće uvjete otplate.

Jedan od negativnih problema s FHA osiguranim zajmovima je mjesečna primanja premije osiguranja, koja mora biti plaćena najmanje 11 godina ili tijekom trajanja zajma. Tu je i dodatna naknada za financiranje i puno papira.

To je rekao, kredit od 203 (k) omogućuje vam otpis dijela hipoteke na poreze - nešto što ne možete učiniti s osobnim zajmom, kaže West.

Donja linija

Troškovi poboljšanja u kući mogu se brzo zbrajati. Na primjer, pregradnja postojeće kupaonice košta prosječno 16.724 dolara, a novi krov može vam vratiti gotovo 20.000 dolara, prema izvješću Remodeling magazina za troškove i vrijednosti u odnosu na vrijednost za 2015. godinu.

Program 203 (k) zauzima dio stresa iz jednadžbe dajući vam veću fleksibilnost za plaćanje za poboljšanja i refinanciranje vaše hipoteke uz sve-u-jednom rješenje.

Kupujte oko različitih hipoteka od FHA-odobrenih zajmodavca i pročitajte na dvije vrste 203 (k) kredita kako biste utvrdili koja vrsta najbolje odgovara vašim potrebama.

VIŠE: Najbolje opcije za financiranje projekta poboljšanja doma Savjeti za smanjenje kućnih troškova i maksimiziranje uštede refinance Usporedite refinance rates

Deborah Kearns je pisac osoblja u Investmentmatomeu, internetskoj stranici osobnih financija. E-adresa: [email protected].

Slika putem iStock.