Životno osiguranje: Je li pojam za kupnju i ulaganje razlika vaš najbolji pristup?

Chris Arnold

Saznajte više o Chrisu na Investmentmatomeu Pitajte savjetnika

Nakon što sam nedavno sudjelovao na događaju održanom u sjedištu Investmentmatomea, došlo je do spoznaje da sam jedan od samo nekoliko savjetnika u svojoj mreži koji se usredotočuju na životno osiguranje kao alat koji pomaže u zaštiti i rastu imovine klijenta. Moje iskustvo općenito je da nema puno javnog znanja ili razumijevanja životnog osiguranja.

Tako sam mislio pisati o temi koju su svi čekali: životno osiguranje! Siguran sam da ta izjava je točna samo s malom populacijom čitatelja, ali jasno je da je životno osiguranje financijska tema koja jamči temeljitu raspravu.

Postoji nekoliko pitanja vezanih uz životno osiguranje koje bih htio pokriti u budućim člancima. Za sada ću dodirnuti raspravu koja okružuje filozofiju 'kupiti pojam i uložiti ostatak'.

Zvuči li vam ta zabava poznata? Jeste li razgovarali s vašim brokerom osiguranja tražeći pojam pokrića i stečen raspravu o vrlinama trajnog osiguranja (također poznat kao osiguranje gotovinskog osiguranja)? Pa što je "bolje": kupnja roka i ulaganje razlike ili kupnja trajne police osiguranja koja gradi novčanu vrijednost?

Kratak odgovor je: to ovisi. Dopustite mi da raspravljam o nekim pitanjima koja se tiču ​​"kupovnog roka i ulaganja razlike" u odnosu na kupnju stalne police osiguranja.

"Kupnja roka i ulaganje razlike" odnosi se na upotrebu iznosa koji bi koštao kupiti trajnu politiku životnog osiguranja i uspoređivati ​​ga s troškovima politike za isti iznos lica (smrtonosna naknada) samo za vrijeme (ili pojam) potrebno je. Za ovaj primjer, iako postoje različite vrste, koristimo cijelu životnu politiku za trajno osiguranje životnog osiguranja. Termin osiguranje je daleko jeftiniji od cijelog životnog osiguranja na početku tako da s razlikom u troškovima za različite politike, uzmite taj iznos koji biste potrošili na cijelu životnu politiku i uložili je umjesto toga.

Idemo izvesti neke brojeve da vidimo kako se to ispostavilo.

Trošak za cijelu životnu politiku vrijedan 250 000 USD za 40-godišnjeg muškarca koji nije za pušenje po željenoj stopi klase može se razlikovati od proizvoda do proizvoda i tvrtke do tvrtke, no jedan citat iz renomirane tvrtke koju predstavljam iznosi oko 347 dolara mjesečno. U 20 godina vrijednost gotovine zajamčena je za 70.018 dolara, ali pod trenutnim vrijednostima iznosit će 105.721 dolara, uz smrtonosnu korist koja je narasla na 326.352 dolara.

Trošak za 250.000, 20-godišnju politiku koja koristi iste parametre bi bila jednako niska od oko 23 dolara mjesečno.

Uzimajući u obzir razliku, ili 324 dolara mjesečno, i ulaganje preko 20 godina na 8% godišnji povrat rezultirat će iznos od oko 190.843 dolara.

Jasno je da je strategija "buy term and invest the difference" superiornija, zar ne?

Ovdje ovisi ".

Jedno od prvih pitanja je: "Koji je vaš cilj s dolarima s kojima razmišljate ili stavljanjem u politiku životnog osiguranja ili u drugu investiciju?" Koja je cjelovita životna politika da investicijska mogućnost nije garancija koju podupiru financijski položaj izdavatelja osiguravajućeg društva. Na vašem investicijskom računu, možete se kretati po 8% za 19 godina samo da biste imali smanjenje tržišta smanjili svoj portfelj za 20% ili više u 20. godini. To se neće dogoditi s cjelokupnom životnom politikom - ako plaćate navedene premije na vrijeme ćete imati iznos novčane vrijednosti koji se odražava u pravilima. Tako cijelo životno osiguranje uzima tržišni rizik iz jednadžbe.

Drugo je pitanje, hoćeš li zaista 'uložiti tu razliku?' Mnogi ljudi na to puše. Oni su dobili jeftini pojam osiguranja onda nikada postaviti njihov ponavljajući mjesečni investicijski račun. Stoga su zaštićeni u slučaju nepravodobne smrti, ali ne stavljaju sredstva u nešto što je usmjereno da raste s vremenom. Cijela životna politika prisiljava na to pitanje: morate staviti iznos u politiku da to zadrži. Naravno, problem je da postoji rizik da vaš budući novčani tok varira, što bi moglo otežati vašu sposobnost izvršavanja tih premija. Ako je to rizik koji vas zabrinjava u vašoj situaciji, cijela životna politika ne mora biti najbolja za vas, ali postoje i druge fleksibilne, premijske, stalne politike koje vam mogu bolje odgovarati. Nakon što se gotovinske vrijednosti nakupljaju tijekom mnogih godina, moguće je prestati plaćati svoju premiju iz džepa u potpunosti, a umjesto toga upotrijebiti predaje uplaćenih dodataka ili druge metode kako biste zadržali politiku na površini. Žao mi je za osiguranje - govorite upravo tada - bacam to tamo samo da bismo vas obavijestili da može postojati neka fleksibilnost niz cestu, bez obzira na korištenje cijelog života ili druge vrste stalnog životnog osiguranja.

A što je s dobivanjem novca iz politike ili ulaganja, ovisno o tome što odaberete? Ako 'ulažete razliku' na nekvalificirani račun, možete imati pravo oporezivati ​​rast po primjenjivoj stopi dugoročnih kapitalnih dobitaka. Dividende će se oporezivati ​​kao prihod u godini u kojoj su plaćene. Ako koristite kvalificirani račun poput tradicionalnog IRA ili 401 (k), nećete se oporezivati ​​dok ne povučete sredstva, a vaš će se rast oporezivati ​​kao tekući prihod.

Najčešći načini dobivanja novčane vrijednosti od police osiguranja su: 1) povlačenjem premija, zatim korištenjem kredita ili 2) samo korištenjem kredita. Povlačenje novčane vrijednosti veće od plaćene premije dovest će do toga da se taj iznos oporezuje kao tekući prihod tako da je važno da se povlačenja i / ili zajmovi ispravno postave. Ali velika korist dobivanja novca iz police osiguranja je da, ako je to ispravno, i ono što je stavio u i rast mogu se izvući u a bez poreza način. Postoji vrlo, vrlo malo mjesta za stavljanje novca, rast i rast i bez isplate poreza, a životno osiguranje na tom kratkom popisu. Dakle, ako ste u poreznom okviru s visokim dohotkom, to može rezultirati pogodnošću koja ublažava projekcije nižih rasta povezanih s trajnim životnim osiguranjem u odnosu na "ulaganje razlike". Ako vam se jednostavno ne sviđa porez ili što bi mogli postati u budućnosti, stalna politika životnog osiguranja mogla bi privući vas. S obzirom da SAD trenutno ima više od 16 trilijuna dolara u državnom dugu, mislite li da će buduće porezne stope biti viša ili niža nego danas?

Oh, i usput. Nakon 20 godina nećete imati više osiguranja u okviru scenarija "kupnja". Istina, možda vam nije potrebna ako se plaća hipoteka i djeca se obavljaju s fakultetom. No, postoji segment viši stanovništva koji žele imati neko životno osiguranje na mjestu kada je neizbježan dolazi iz raznih razloga koji nisu ograničeni na konačne troškove i ostavljajući ostavštinu obitelji ili ljubavi. S cijelim životnim scenarijem taj 40-godišnjak može prestati plaćati premije nakon 20 godina i imati smanjeni iznos uplaćenog pokrića koji će biti zajamčeno 156.000 USD +, ali projiciran koristeći sadašnje pretpostavke za 235.701 dolara, a vremenom raste preko 400.000 dolara u dobi od 86 godina s novčanim rastom u tijeku cijelo vrijeme!

Na kraju, uzimajući cjelokupni život ili drugu politiku osiguranja trajnog života ne vrijedi za svakoga. Cijeli životni vijek povrata može biti previše nizak za vas (u tom slučaju jedna od drugih vrsta trajnog pokrivanja može vam bolje odgovarati). Naknade, troškovi i opterećenja ugrađeni u politiku mogu vas isključiti (ali morate ulagati u svoje 401 (k) i savjetniku). Možda se ne možete kvalificirati za policu životnog osiguranja jer imate medicinska pitanja (ali možete zamijeniti alternativu politiku vašeg zdravog supružnika ili djeteta). Dakle, oprezno vas upozoravam da jednostavno prihvaćate mantru "kupnje pojma i ulažite razliku" kao 100% točnu cijelo vrijeme. Stvarnost je da za mnoge vrijedi razmatrati trajnu politiku životnog osiguranja koja je ispravno strukturirana kako bi udovoljila vašim specifičnim potrebama.

Dopustite mi da vas ostavim ovim kompromisom: Kako dobiti osiguranje za jedan iznos kao osnovni iznos pokrića, a zatim dobiti malu količinu lica trajnu politiku koju možete platiti kako bi dobili prednosti povezane s trajnim životnim osiguranjem? Obavezno ostavite preostale iznose u proračunu tako da još uvijek imate sredstva za ulaganje u svoje 401 (k), IRA ili na drugi način. U tom slučaju, svoje potrebe za zaštitom životnog osiguranja pokrivali ste dok imate potencijal rasta novčane vrijednosti u poreznom okruženju kroz svoju politiku i stavite sredstva da biste radili s potencijalom za veće stope povrata tijekom vremena na svojim investicijskim računima. Pozivam da je win-win-win, što je rijetko, ali uvijek je lijepo ako ga možete dobiti.

Povezani članci:

Imovina pod upravljanjem: The Gollum Effect

F.H.A. Usklađuje pravila o kreditiranju za preokrenuti hipoteka

7.5 Opasnosti koje mogu uništiti vašu neto vrijednost