Što pitati prije korištenja ISA-e za plaćanje fakulteta

Sporazumi o udjelu dohotka omogućuju studentima da popunjavaju jaz u financiranju fakulteta tako što pristaju plaćati investitoru na temelju postotka svog dohotka za određeno razdoblje nakon diplome. Kao i kod većine stvari koje se tiču ​​novca, postoji niz čimbenika za vaganje prije nego što potpišete jednu od tih poslova.

Potencijalne prednosti

ISA nije isto što i dug. Za razliku od zajma, nema interesa koji su uključeni u ISA, a ne morate vratiti fiksni iznos. Umjesto toga, vratite određeni postotak vašeg dohotka za propisani rok ugovora, bez obzira na to je li ukupni iznos otplate manji ili veći od ukupnog dodijeljenog iznosa.

Što se tiče vaše kreditne ocjene, budući da imate obvezu plaćanja, činjenica da izvršite uplatu bit će proslijeđena agencijama za izvještavanje o kreditnim sredstvima, no ne može se prijaviti nikakva bilanca, navodi Casey Jennings, glavni operativni direktor 13. Avenue Financiranje, neprofitna organizacija koja ima za cilj poboljšati pristup koledžu studentima s niskim prihodima i koji pokreće pilot ISA program na Allan Hancock Collegeu u Santa Mariji u Kaliforniji. "Ideja je da trebate dobiti kredit za plaćanje, a to će vam pomoći pri izgradnji kreditne povijesti, ali neće biti evidentiranja vašeg financiranog iznosa jer nema fiksne obveze plaćanja", kaže Jennings. "Sve dok plaćate, to će pozitivno odražavati vašu kreditnu ocjenu."

Prostor za neontradicionalni put. Budući da se otplata ISA temelji na prihodu, a ne na propisanom iznosu, možda ćete imati više mogućnosti za istraživanjem nakon koledža - kao što je neprofitni posao, putovanje ili pokretanje poslovanja - bez brige oko velikih otplata duga odmah.

Otpuštanje u stečaju. Tradicionalni studentski dug obično ne može biti otpušten u stečaju. ISA bi bila navedena kao obveza u stečaju i tretirana kao i druge neosigurane obveze plaćanja, poput duga kreditne kartice, piše Purdue Research Foundation. Sud bi mogao odbiti obvezu plaćanja ukoliko bi učenik bankrotirao.

Nećete platiti ako ste izvan posla. Možete prestati plaćati ISA ako izgubite svoj posao; nakon svega, ne možete dugovati postotak svog dohotka ako nemate prihoda. Termin otplate obično će se zamrznuti dok ponovo ne pronađete posao, a plaćanja će se prilagoditi vašem novom dohotku. Neke ISA-e, kao što je Back Boiler program Sveučilišta Purdue, također mogu uključivati ​​prag minimalnog dohotka kojeg morate ispuniti prije nego što otplata mora početi. S privatnim student zajmovi, ovisno o vjerovniku, iznos od vrijeme možete zaustaviti vaše isplate zbog financijskih poteškoća je obično ograničena.

Otplata bi mogla biti ograničena. Ovisno o uvjetima za ISA, možda imate kapu za plaćanje. To je najkorisnije za one koji završavaju zarađivanjem vrlo visokih prihoda, tako da ne završavaju s pretjeranom otplatom. Purdueov ISA program nudi, primjerice, gornju granicu otplate od 2,5 puta od početnog iznosa ISA.

Potencijalni nedostaci

Plaćanja će se mijenjati. Možda želite raditi stalne iznose plaćanja, a to ne možete očekivati ​​s ISA-om. Osim ako vaš prihod ostane točno isti tijekom razdoblja otplate, vaše će se isplate povećati s rastom prihoda.

Ne možete ranije otplatiti. Za razliku od zajma, rano vam ne možete otplatiti dug. Otplate se moraju nastaviti prema zadanom postotku vašeg dohotka dok se kraj određenog roka ne završi ili se ne postigne ograničenje plaćanja.

Viši postotci mogu pojesti vašu plaću kod kuće. Ovisno o uvjetima ugovora, otplata bi mogla utjecati na vaš proračun više nego što ste mislili. Ako završite zarađivati ​​više nego što ste očekivali, vi ćete dugujete više investitoru. Međutim, vaš plan može sadržavati ograničenje plaćanja.

Nije zajam, ali … ISA je još uvijek pravno obvezujući ugovor koji uključuje vraćanje novca tijekom vremena. "Kada netko duguje nekoga drugom za novac, teško je ne misliti na to kao zajam", kaže John Zurick, izvršni potpredsjednik američke studentske pomoći, neprofitne organizacije posvećene financiranju visokog obrazovanja. Zurick kaže kako studenti moraju razumjeti sitni ispis koji opisuje što će se dogoditi ako ne izvrše plaćanja.

Možete se tužiti za zadano. Ako radite, ali ne izvršavate plaćanja na vašoj ISA, možda ćete morati izvršiti zadane obveze. Ako se to dogodi, ISA investitor može podnijeti tužbu protiv vas.

Izričito nema zakona o zaštiti potrošača za ISA. Seth Frotman, studentski kreditni pravobranitelj za Ured za financijsku zaštitu potrošača, kaže da je važno da potrošači znaju unaprijed troškove i rizike financijskih proizvoda. Nepravilna priroda ISA-a onemogućuje točno određivanje vaših mjesečnih uplata, stoga je teže razumjeti troškove i rizike ispred vremena.

Pogledaj prije nego što skokneš

Prije nego što se prijavite za ISA, razmotrite ove čimbenike:

Tvoj glavar. Ako ste diplomirali u kazalištu ili poeziji, vjerojatno nećete dobiti uvjete koji su jednako povoljni kao vaši kolege koji proučavaju računovodstvo ili drugo polje koje se smatra potencijalno višim prihodom.

Potencijalni izgledi za dohodak. Provjerite s web-lokacijama kao što su PayScale i Glassdoor ili Bureau of Labor Statistics da biste procijenili početne plaće i prosječnu zaradu za karijere koje vas zanima. To vam može pomoći da bolje procijenite koju vrstu plaćanja možete izvršiti na ISA u budućnosti.

Izvor financiranja. Neregulirano tržište može uzgajati grabežljive prakse, kaže Zurick. Razmislite o izvoru financiranja i ulagačevim rezultatima, posebno ako je to privatni investitor.

Postotak prihoda za koji ispunjavate uvjete. Poznavajući postotak vaših prihoda od vas će se očekivati ​​da će izvući svaki mjesec je presudno u donošenju mudre odluke. Ako možete dobiti mali postotak - na primjer, u rasponu od 3% - ISA bi mogla raditi za vas. Ako je mnogo veći, nije tako jasno. Purdueov program, primjerice, omogućuje postojanje ISA-e do 15%. Prije sklapanja ugovora o visokom postotku vašeg prihoda izmjerite kako kasnije može utjecati na vaš proračun.

Mjesto i trošak života. Istražite troškove života na području na kojem želite pronaći posao nakon što diplomirate. Hoće li vaš budući dohodak pokriti troškove stanovanja na tom području, omogućujući postotak koji ćete vratiti na ISA?

Trošak financiranja vašeg drugog fakulteta. Ako tražite ISA, vjerojatno imate već studentske zajmove. Saznajte koliko ćete morati vratiti na te zajmove nakon što diplomirate i faktor u svoj proračun da biste vidjeli možete li priuštiti i ISA otplatu.

Duljina trajanja. Vrijeme potrebno za vraćanje ISA-e može biti standardno ili specifično za vaš ugovor. U Purdueu, tipična duljina pojma za ISA otplatu je devet godina, prema Purdue Research Foundation. Provjerite jeste li zadovoljni duljinom vremena koju ćete vratiti dio svog dohotka.

Fine print. Svaki put kad unesete financijski ugovor, znajte pojedinosti. Saznajte koje bi zaštitne mjere mogle biti ugrađene u ISA, kao što je razdoblje počeka nakon diplome, kako to omogućuje Purdue program. Kakav će dohodak biti uključen - hoće li to biti samo vaš dohodak ili će se i zarada vašeg budućeg supružnika računati? Hoće li nasljeđivanje ili nasljedovanje iz zakonskih naselja računati?

Saznajte kako se sporazumi o udjelu dohotka uspoređuju s privatnim zajmovima, refinanciranjem studentskih zajmova i kreditima roditelja PLUS.

Anna Helhoski je pisac osoblja u Investmentmatomeu. E-adresa: [email protected]. Twitter: @AnnaHelhoski.