3 Pametne strategije kako bi iskoristile najveće tržišne volatilnosti

Adam Harding

Saznajte više o Adamu na našoj web stranici Pitajte savjetnika

Usred današnjeg povećane volatilnosti tržišta, ekonomske neizvjesnosti i geopolitičkih nemira, mudro je znati kako reagirati kada se vaš investicijski plan čini nesiguran.

Na putu prema vašim konačnim ciljevima ulaganja, jedan ili više elemenata vašeg portfelja može se smanjiti u vrijednosti. Ali postoji nekoliko načina da se te nepovoljne kretnje cijena prebacite na svoju prednost zagovarajući okoliš i slijedom discipliniranih procesa.

Evo tri pametne strategije koje vam mogu pomoći da maksimalno iskoristite volatilnost na tržištu.

1. Sakupljanje poreznih gubitaka

Ova je strategija za ulaganja koja se drže u oporezivim računima, a ne na porezne mirovinske račune kao što su IRA ili 401 (k). Evo kako to funkcionira:

Povezane priče

Najbolji pružatelji IRA računa

Najbolji pružatelji Roth IRA-e

Pretpostavimo da ste kupili 100 dionica fonda XYZ na 50 dolara po dionici za ukupnu investiciju od 5.000 dolara. Zatim, iz bilo kojeg razloga, cijena XYZ pada za 30% na 35 dolara po dionici. Ukupna investicija je smanjena na 3.500 dolara. U ovom trenutku može se lako paničariti i prodati - i teško ga je jednostavno čekati.

No postoji i treći pristup: sakupljanje poreznih gubitaka. Prodajete dionice kako biste zaključali gubitak, a zatim možete upotrijebiti za nadoknadu dobitaka od drugih ulaganja, smanjujući porez na kapitalne dobitke. Tada možete vratiti ulaganje (ili sličnu investiciju), pod uvjetom da zadovoljavate pravila o prodaji uređaja za interne prihod. Uostalom, kao disciplinirani dugoročni investitor, ako vam se svidio fond u iznosu od $ 50, vjerojatno biste ga trebali voljeti na $ 35, sve ostalo jednako.

U stvarnom životu, ulaganja su obično dio portfelja, s nekim elementima koji se dižu, a drugi padaju u bilo kojem trenutku. Cilj je da na kraju prodaju investicije kako biste platili nešto što želite (kupnja kuće, na primjer, ili udoban životni stil za odlazak u mirovinu). Međutim, kada prodajete cijenjenu imovinu, možete se suočiti s velikim poreznim računom. Ako ne možete nadoknaditi neke od tih dobitaka, vaši ciljevi mogu postati znatno skuplji.

2. Roth IRA konverzije

Tradicionalni računi za odlazak u mirovinu su izvrsni jer vam omogućuju izbjegavanje plaćanja poreza na doprinose i investicijske zarade danas; umjesto toga, u nekom trenutku u budućnosti plaćate poreze na isplate s računa. Ideja je da možete uložiti više novca ako vaš doprinos ne podliježe plaćanju poreza na dohodak, a vaša ulaganja mogu slobodnije rasti nego što bi imali ako bi se držali na računu u kojem bi dividende i kapitalni dobici bili oporezivi kao što ste zaradili ili prepoznao ih.

S druge strane, doprinosi Roth IRA-ima uvijek se vrše s porezima nakon oporezivanja, ali povlačenja su porezna pristojba. Zbog pravila doprinosa za Roth IRAs, međutim, može biti teško izgraditi značajnu imovinu u ovoj vrsti računa. Jedan od moćnih načina da to napravite jest pretvoriti imovinu iz vašeg postojećeg poreznog odgođenog IRA u Roth IRA.

Kada pretvorite imovinu iz tradicionalnog IRA u Roth, porez na dobit bit će dospijeva na pretvoreni iznos. Znači, imovina koja je znatno pala u vrijednosti zrela je za konverziju Rotha: plaćate manje poreza zbog sadašnje depresivne vrijednosti, tada ćete imati potencijal za budući rast bez poreza unutar strukture Roth IRA.

Kako bi bilo koja Rothova strategija konverzije bila održiva, pretvorene imovine trebale bi biti dovoljno uspješne nakon pretvorbe kako bi se nadoknadio utjecaj plaćenih poreza. Ako smatrate da su imovine jednostavno u korekciji, a vi i dalje volite izglede za njih, onda ova strategija postaje privlačnija.

3. Rebalansiranje

Jednostavan i discipliniran pristup rebalansu portfelja može biti još jedan vrlo koristan alat kada investicijsko okruženje postane nestabilno. Razmislite o sljedećem.

Pretpostavimo da imate 10% svog portfelja koji je dodijeljen zalihama određene tvrtke. Recimo da je to proizvođač medvjedića, a vaša investicijska teza je da ljudi mogu koristiti više zagrljaja i da su plišani medvjedi glavna investicija za iskorištavanje ove potrebe tržišta.

Kao što se i očekivalo, ti si genija za ulaganje, i to se stanje skida. Zbog povećanja vrijednosti, dionice se povećavaju na 15% ukupne vrijednosti vašeg portfelja. U ovom slučaju, pristup rebalansiranja sugerira da prodajete dio zaliha, zabilježite dio dobitka, kako biste smanjili poziciju na cilj od 10%.

Nasuprot tome, ako je zaliha pao u cijenu tako da je činilo samo 5% ukupnog portfelja, istu disciplinu rebalansiranja trebalo bi kupiti ovu zalihu na depresivnoj cijeni kako bi se vaša raspodjela vratila blizu 10% cilja. Iskorištavali biste niže cijene u potrazi za dugoročnim rastom.

Ova strategija ima smisla većini investitora, ali "prodaja pobjednika" i "kupnja gubitnika" može biti teško implementirati objektivno. Vaša raspodjela sredstava može sadržavati neke komponente koje zig, dok druge zagaju, a možda i neke koje jednostavno ostaju stavljene kada zigging i zagging neizbježno nastaju. Što to znači da pozicije u vašem portfelju mogu, i trebaju se, ocjenjivati ​​u koju svrhu služe za cjelokupnu strategiju portfelja, a ne samo na njihovu individualnu izvedbu.

Ako je imovina ili klasa imovine u vašem portfelju slaba, zapitajte se zašto to može biti. Može poslužiti svrsi.

Prihvaćanje odbijanja

Nitko ne želi da njihova ulaganja padaju u vrijednosti, ali padovi su normalni.Pravi izazov je: Kako ćete reagirati kada se ti padovi pojave? Prirodni instinkt često reagira emocionalno, ali imajući na umu plan - i znati kako se nositi s tim događajima - možete najbolje iskoristiti nepovoljnu tržišnu aktivnost.

Ovaj članak također se pojavljuje na Nasdaqu.

Slika putem iStock.