Kazna definicija i primjer

Što je:

A kazna povlačenja se događa kada deponent ili investitor povuče sredstva s računa prije dogovoreni datum povlačenja za zabranjene svrhe ili na zabranjeni način.

Kako funkcionira (Primjer):

Individualni mirovinski računi (IRA) su jedna vrsta ulaganja koja je često povezana s kaznama za povlačenje. Tipično, osoba s IRA deponira novac na račun tijekom određenog vremenskog razdoblja, a zatim mora čekati do dobi od 59 i pol 1/2 za podizanje sredstava. Ako investitor povuče sredstva prije ove dobi, mora platiti 10% raniju kaznu povlačenja (kao i poreze) na distribuciju. Ostala mirovinska vozila, kao što je 401 (k) s, također donose i rane povlačne kazne. Certifikati depozita (CD-a) imaju slične kazne za rano povlačenje, iako se ovi vrijednosni papiri često sazrijevaju za samo nekoliko mjeseci ili godina.

Zašto se radi o pitanjima:

Kada investitor daje novac ustanovi, institucija često koristi taj novac za druge svrhe za vrijeme investicijskog razdoblja (primjerice, banka često posuđuje novac koji prima od CD ulagača do drugih kupaca, a ako CD investitor zatraži rano povlačenje, banka može u teoriji biti manje sposobna ispuniti svoje zajmove drugim kupcima). Stoga institucije provode rane kazne za povlačenje kako bi potaknuli investitore da se drže svojih sporazuma. Naravno, ako investitor može zaraditi povrat na drugom mjestu koji premašuje stopu povrata ulaganja i sve kazne za povlačenje, investitor bi se ionako mogao povući.

Ipak, rano povlačenje obično je loše u investicijskom svijetu, iako postoje okolnosti u kojima investitori mogu povremeno povlačiti sredstva bez nametanja kazni. Ove iznimke variraju po instrumentima i institucijama, ali uglavnom uključuju stvari poput troškova obrazovanja, invaliditeta, vrlo visokih medicinskih troškova, nekih domaćih kupnji, vojne službe i potreba nakon prirodne katastrofe.