Dnevni radni kapital Definicija i primjer

Što je to:

Dani radni kapital je omjer radnog kapitala i prodaje. Formula je:

Dnevni radni kapital = (Prosječni radni kapital x 365) / Godišnja prodaja

Kako funkcionira (primjer):

Radni kapital je novac koji je dostupan tvrtki za svakodnevne operacije.

Formula za obrtna sredstva je:

Kratkotrajna imovina - Tekuće pasive

Evo nekih podataka o bilanci o XYZ tvrtki koja je imala 25 milijuna dolara prihoda za godinu:

Korištenje formule radnog kapitala i gore navedene podatke, možemo izračunati da je obrtni kapital XYZ tvrtke:

160.000 $ - 65.000 $ = 95.000 $

Zapamtite, bilanca je snimka onoga što stvari stoje na posljednjem danu obračunskog razdoblja, stoga trebamo pomnožite ovo $ 95.000 za 365 dana.

Korištenjem ovih informacija i gornje formule možemo izračunati da je dnevni kapital tvrtke XYZ dana:

Dnevni radni kapital: ($ 95.000 x 365) / $ 25.000.000 = 1.387

možemo reći da tvrtka XYZ ima samo oko pola dana vrijednog obrtnog kapitala.

Zašto je to važno:

Radni kapital je zajednička mjera likvidnosti, učinkovitosti i ukupnog zdravlja tvrtke. Budući da uključuje novac, inventuru, potraživanja, obveze prema dobavljačima, dio duga koji dospijeva u roku od jedne godine, a drugi kratkoročni računi, obrtni kapital tvrtke odražava rezultate brojnih aktivnosti tvrtke, uključujući upravljanje zalihama, upravljanje dugom, prikupljanje prihoda i plaćanja dobavljačima.

Analitičari su osjetljivi na smanjenje dnevnih obrtnih sredstava; oni općenito govore da tvrtka postaje prevelika, bori se za održavanje ili rast prodaje, prebrzo plaća račune ili preniska potraživanja. Povećanje dnevnih obrtnih sredstava, s druge strane, općenito sugerira da je tvrtka možda podcijenjena, ima veliko povećanje prodaje, preniska plaćanje računa ili brzo prikuplja potraživanja.

Kada se ne pažljivo upravlja, tvrtke se mogu razviti novca zahtijevajući više obrtnih sredstava za ispunjavanje planova ekspanzije nego što mogu generirati u njihovom trenutnom stanju. To se obično događa kada tvrtka koristi gotovinu kako bi platila sve, umjesto da traži financiranje koje bi ublažilo plaćanje i omogućilo gotovinu za druge svrhe. Kao rezultat toga, dani smanjenja radnog kapitala mogu uzrokovati da mnoge tvrtke propadnu, iako oni zapravo mogu pretvoriti dobit. Najučinkovitije tvrtke ulažu preveliki radni kapital mudro da bi izbjegli takve situacije.

Također je važno razumjeti da je vrijeme kupnje imovine, politike plaćanja i naplate, vjerojatnosti da će neka tvrtka otpisati neka dospjela potraživanja i čak i napori za povećanje kapitala mogu generirati različite dane očekivanja radnog kapitala za slične tvrtke. Jednako je važno da se dani potrebe za radnim kapitalom razlikuju od industrije do industrije, posebno s obzirom na to kako različite industrije ovise o skupe opreme, koriste različite metode računovodstva prihoda i pristupaju drugim pitanjima specifičnim za industriju. Iz tih razloga, usporedba dana radnog kapitala općenito je najznačajnija među tvrtkama unutar iste industrije, a definicija "visokog" ili "niska" omjera treba biti u tom kontekstu.